Els inversors intel·ligents posen els seus diners en empreses conegudes i investiguen a fons noves empreses abans d’invertir-los. Els inversors poden triar accions de qualitat i de bon valor després de considerar amb deteniment la qualitat de les empreses en què inverteixen i combinar-les amb el vostre coneixement actual del mercat. No és fàcil triar una empresa on invertir. Les empreses de fons d'inversió i similars utilitzen equips d'experts per investigar i entendre com invertir en una empresa. Assegureu-vos de tenir el temps i les ganes d’invertir pel vostre compte, així com la voluntat d’arriscar-vos.
Pas
Mètode 1 de 3: Comprar accions conegudes
Pas 1. Mantingueu-vos dins la vostra competència
Si teniu experiència en una àrea determinada, us recomanem que utilitzeu la vostra experiència per identificar qualitats relacionades. L’experiència us pot inspirar per prendre decisions. Per exemple, si treballeu en una empresa minorista, teniu més coneixement sobre inversions a Walmart, Target o Best Buy que empreses d’altres camps.
La competència en una àrea determinada no només prové de l’experiència laboral. Si sou una persona “expert en tecnologia” i coneixeu molt dels últims dispositius mòbils, podeu utilitzar el vostre coneixement per invertir en empreses del sector tecnològic
Pas 2. Centreu-vos en algunes indústries o mercats
La indústria o el mercat escollits poden estar al vostre àmbit de competència o a un altre àmbit que us interessi. El més important és adonar-se que no es pot fer un seguiment de tot el que passa a l’economia global. Les grans institucions financeres tenen departaments especials perquè és impossible fer front solament a aquest problema. Per tant, centreu-vos només en algunes indústries o mercats clau seleccionats.
Tanmateix, això no vol dir que no us hagueu de centrar en empreses individuals. Investigueu sempre totes les empreses en què invertireu individualment
Pas 3. Conegueu les darreres notícies relacionades amb la indústria
Alguns exemples de fonts de notícies de confiança inclouen llocs com Bloomberg i el Wall Street Journal. Aquests llocs ofereixen la informació més recent sobre diversos sectors de l'economia i del món. Una vegada més, centreu-vos només en algunes àrees clau i llegiu les novetats de la indústria. Cerqueu coses com tendències, fusions, adquisicions, canvis rellevants en la política i tots els esdeveniments globals que afectin el vostre mercat.
Pas 4. Feu un pla
Identifiqueu les empreses que es beneficien dels canvis o de les tendències del mercat. Prediu quan es produirà aquest canvi i prepareu els vostres fons per invertir a l’empresa. Per exemple, si creieu que un nou producte publicat per la vostra empresa favorita serà un gran èxit, és una bona idea invertir els vostres diners a l’empresa abans que la resta del món estigui d’acord amb vosaltres i el preu de les accions pugi.
Mètode 2 de 3: invertiu en empreses amb avantatges competitius
Pas 1. Comprendre l'avantatge competitiu (avantatge competitiu)
Hi ha diverses empreses que han estat capaços de generar beneficis constantment i que han tingut èxit en la seva indústria durant molts anys. Aquestes empreses tenen "fossats" que retenen els seus competidors. La distància entre una empresa i els seus competidors s’anomena avantatge competitiu. L’avantatge competitiu permet a l’empresa generar molts beneficis i fidelitzar els seus clients més fàcilment que els seus competidors. A canvi, l’empresa és capaç d’aportar un major valor i rendibilitats als seus accionistes.
- Invertint en aquestes empreses, podeu participar en l’avantatge competitiu de l’empresa. Tot i que les empreses no creixeran tan ràpidament com les empreses petites, poques vegades cauen en crisis econòmiques i poden produir un creixement constant en els anys següents.
- Les accions de xip són un exemple d’una empresa gran i exitosa amb avantatges competitius. Aquestes empreses han generat un creixement o dividends consistents al llarg dels anys i cotitzen en els principals índexs borsaris.
Pas 2. Invertiu en marques de confiança
Penseu en marques famoses com Rinso, Coca Cola i Teh Sosro. Aquestes marques tenen la imatge del públic com la millor marca del seu camp. Aquestes empreses poden augmentar els seus preus de venda a causa de la forta imatge de marca, de manera que els beneficis obtinguts també augmenten. Aquestes empreses són molt conegudes i és gairebé impossible perdre clients davant dels seus competidors.
Pas 3. Cerqueu l'empresa amb el cost de commutació més alt
Quan va ser l'última vegada que va canviar de banc? O els operadors de telefonia mòbil? Aquests serveis retenen els seus clients perquè el cost de canvi o el cost de canviar a competidors és bastant elevat. Les empreses que tenen costos elevats de commutació poden retenir els seus clients més temps.
Pas 4. Cerqueu les economies d'escala de l'empresa
Les empreses capaces de fabricar productes i vendre’ls a preus més baixos que els competidors poden atraure automàticament més clients, sempre que la qualitat no sigui menys bona. En mercats altament competitius, això sol ser el resultat d’economies d’escala, un fenomen en què les grans empreses tenen baixos costos de producció a causa de la seva gran mida. Walmart i Dell han aplicat bé aquest concepte.
Pas 5. Invertir en monopolis legals
Algunes empreses reben drets de monopoli legals (si són temporals) pel govern. Les grans empreses farmacèutiques i fabricants amb patents poden proporcionar productes únics al mercat. Les empreses amb drets d’autor, drets de perforació, drets miners i diversos drets protegits solen ser els principals productors o proveïdors de serveis als seus mercats. Així, aquestes empreses poden augmentar els preus sense por de perdre clients de manera que augmentin els beneficis.
Assegureu-vos de comprovar la data de caducitat de la patent o l’usdefruit de l’empresa. De vegades, aquests drets són temporals i, quan caduquen, també es poden perdre els beneficis de l’empresa
Pas 6. Cerqueu oportunitats per créixer fàcilment
Algunes empreses són fàcils d’escalar. Això es deu al fet que el producte o servei pot afegir-se a la xarxa o augmentar el nombre d’usuaris amb el pas del temps. Per exemple, Adobe en publicacions, Microsoft Excel en tràmits i eBay per a usuaris de la xarxa. Cada usuari addicional de la xarxa no costa gaire a l’empresa. Tots els ingressos addicionals que comporta el desenvolupament de la xarxa van directament als beneficis de la companyia.
Per obtenir un exemple recent, mireu Netflix. Com a servei de transmissió, la companyia obté ingressos a mesura que creixen els seus subscriptors, tot i que els seus costos operatius es mantenen gairebé sense canvis. Per tant, com més usuaris siguin majors els beneficis, suposant que l’empresa no augmenta significativament els seus costos
Mètode 3 de 3: avaluació del rendiment i la qualificació de l’empresa
Pas 1. Comproveu la qualitat de la gestió de l'empresa
Quina competència té la direcció en la gestió de l’empresa? Més important encara, fins a quin punt la gestió se centra en l'empresa, els clients, els inversors i els empleats? En una època caracteritzada per una gran cobdícia empresarial, és millor investigar sobre la gestió de totes les empreses en què s’inverteixi. Llegiu diaris o revistes per obtenir informació.
No es limita només als bons estats financers. En el seu lloc, busqueu indicacions d’altres qualitats importants com ara la reactivitat, l’adaptabilitat, la capacitat d’innovar i la capacitat organitzativa
Pas 2. Superviseu els canvis en la gestió
Un bon líder pot canviar una empresa que molta gent creu que s’ha acabat. Mireu notícies i informes financers sobre canvis en les posicions directives, especialment amb el CEO (màxim executiu). Si el nou director general d'una empresa prou prometedor segons la vostra investigació, invertiu-hi. Bàsicament, confieu en la persona en lloc de la companyia en general.
Pas 3. Mantingueu-vos allunyats d’estocs sobrevalorats
Fins i tot les grans empreses es poden sobrevalorar. Apreneu a interpretar els estats financers i seleccioneu les accions amb anàlisis fonamentals per trobar empreses sobrevalorades pel mercat. Tingueu en compte que aquestes empreses poden ser molt conegudes i molts inversors hi inverteixen, però les empreses encara són massa cares i poden patir disminucions dràstiques quan acabi la seva època daurada.
- Una manera de detectar accions que tenen un preu massa alt és mitjançant la relació preu-beneficis. Aquesta xifra de ràtio normalment es pot trobar a la visió general de les accions de la companyia als llocs web financers. En general, aquesta ràtio oscil·la entre 20 i 25, segons la indústria.
- L’avaluació de la ràtio PE es fa trobant la ràtio mitjana PE en la indústria de l’empresa. Si la ràtio de l’empresa supera la mitjana de la indústria, el preu de les accions de la companyia és massa elevat respecte als seus beneficis.
Pas 4. Comprar accions poc valorades
Les accions infravalorades són accions que es negocien a un valor inferior a la informació financera de la companyia. Aquestes companyies solen tenir un bon rendiment recentment. En aquest cas, el mercat encara no ha trobat el nou èxit de la companyia. Per identificar empreses que poden créixer ràpidament, també podeu utilitzar la ràtio PE i comparar-la amb la mitjana del sector.
Pas 5. També podeu cercar empreses amb una relació preu-valor comptable inferior a 2
La relació preu / valor comptable és el preu de l’empresa dividit entre els seus actius (excloent passius i actius intangibles). Una proporció baixa significa que el preu de l’empresa és relativament barat.
Consells
- Comenceu a pensar en empreses quotidianes amb aquest nou estat d’ànim.
- Apreneu els conceptes bàsics sobre com llegir els estats financers. Consulteu la rendibilitat de les empreses que us interessen. Comproveu la posició del deute. Vegeu si l’empresa té un creixement constant.
- Visiteu llocs web corporatius i altres llocs financers que us inspirin per invertir en accions.
- Tot i que es recomana invertir en empreses conegudes, no es limiti a un o dos sectors de l’economia. Proveu de fer investigacions sobre empreses de diversos sectors. Així, la vostra cartera serà més diversa de manera que les vostres inversions tinguin una "xarxa de seguretat" en cas que caigui algun dels sectors d'inversió.
Advertiment
- Compte amb els consells d’inversió en accions: els consells que algú dóna a la televisió o en persona no solen estar ben investigats i es basen únicament en les teories d’una o dues persones sobre com enriquir-se ràpidament. També els pot pagar algú per augmentar el preu de les accions de manera que l’empresa pugui obtenir el màxim de capital possible.
- Perdrà diners ràpidament si comença a invertir en accions sense una investigació exhaustiva.
- El risc sempre acompanya la inversió. Fins i tot si ho heu fet tot bé, ningú pot garantir que no perdeu diners.
